Según un informe publicado esta semana, Microsoft está en conversaciones para invertir hasta 10.000 millones de dólares en OpenAI, lo que supondría una expansión potencialmente enorme de una relación que ya vincula al creador de ChatGPT con la nube Azure de Microsoft y que podría situar la inteligencia artificial generativa en el centro del próximo ciclo competitivo de la compañía de software.
, Semafor informó que Microsoft y otros inversores de capital riesgo estaban negociando un paquete de financiación que valoraría a OpenAI en aproximadamente 29.000 millones de dólares, incluyendo la nueva inversión. Los términos se describieron como complejos y no definitivos, y tanto Microsoft como OpenAI declinaron hacer comentarios. Por lo tanto, las conversaciones reportadas no deben considerarse una transacción cerrada. Sin embargo, su magnitud demuestra la rapidez con la que ChatGPT ha modificado el valor estratégico de una colaboración que comenzó años antes de que el chatbot se convirtiera en un fenómeno público.
Una relación de mil millones de dólares basada en Azure
La relación financiera de Microsoft con OpenAI se remonta a julio de 2019, cuando ambas compañías anunciaron una alianza plurianual y una inversión de Microsoft de mil millones de dólares. OpenAI declaró que desarrollarían conjuntamente nuevas tecnologías de supercomputación de IA para Azure y que Microsoft se convertiría en su proveedor exclusivo de servicios en la nube a medida que trabajaran en sistemas de inteligencia artificial cada vez más complejos.
de Microsoft de 2019 presentó el acuerdo como una alianza tanto para la computación como para la comercialización. Las empresas construirían una infraestructura de Azure capaz de entrenar modelos avanzados, OpenAI trasladaría sus servicios a Azure y Microsoft se convertiría en un socio preferente para la comercialización de nuevas tecnologías de OpenAI.
La importancia de este acuerdo se hizo más evidente a medida que aumentaba el tamaño de los modelos. En 2020, Microsoft anunció que una supercomputadora alojada en Azure y construida con OpenAI contenía más de 285 000 núcleos de CPU y 10 000 GPU, lo que ilustra la gran inversión necesaria para entrenar modelos de vanguardia. Esta infraestructura no es simplemente un servicio de soporte para OpenAI; también es un escaparate para la plataforma en la nube de Microsoft y un incentivo para que las futuras cargas de trabajo de IA permanezcan dentro de Azure.
GPT-3 convierte la asociación en una cartera de productos
La relación trascendió el ámbito de la infraestructura en septiembre de 2020, cuando Microsoft anunció una licencia exclusiva para GPT-3, el modelo de lenguaje de OpenAI con 175 mil millones de parámetros. Microsoft afirmó que el acuerdo le permitiría desarrollar productos y servicios utilizando las capacidades de procesamiento del lenguaje natural de GPT-3, al tiempo que continuaría ofreciendo el modelo a través de la API de OpenAI.
Al año siguiente, Microsoft presentó Azure OpenAI Service, que combinaba los modelos de OpenAI con la seguridad, la fiabilidad y la gobernanza empresariales de Azure. En un comunicado de noviembre de 2021, Microsoft describió el servicio como una forma para que determinados clientes empresariales utilizaran GPT-3 a través de la plataforma en la nube de la compañía. Este paso creó un vínculo comercial directo entre la investigación de OpenAI y la base de clientes corporativos existente de Microsoft.
Por lo tanto, la alianza ya incluye tres pilares: capital de Microsoft, infraestructura informática de Azure y acceso a modelos de OpenAI para productos de Microsoft y clientes de la nube. Una nueva inversión multimillonaria fortalecería estos tres pilares en un momento en que la IA generativa está pasando de las demostraciones de investigación al software de consumo masivo.
ChatGPT cambia el ritmo de la competencia
OpenAI lanzó ChatGPT públicamente el 30 de noviembre como una versión preliminar gratuita para investigación. En su descripción de lanzamiento, la compañía indicó que el modelo fue entrenado para la interacción conversacional, incluyendo responder preguntas de seguimiento, reconocer errores, cuestionar premisas incorrectas y rechazar solicitudes inapropiadas. También advirtió que el sistema podría producir respuestas que suenan plausibles pero incorrectas, y que la retroalimentación de los usuarios sería fundamental para su mejora.
La importancia del producto no radica simplemente en que un chatbot pueda generar texto fluido. ChatGPT hace accesibles las capacidades subyacentes de los grandes modelos de lenguaje a personas sin conocimientos de aprendizaje automático ni acceso a la API. Los usuarios pueden solicitar explicaciones, resúmenes, código, borradores y transformaciones en lenguaje natural. Esta interfaz ha visibilizado la IA generativa ante un público mucho más amplio y ha intensificado las especulaciones sobre cómo estos sistemas podrían transformar las búsquedas, el software de oficina, la atención al cliente y la programación.
Para Microsoft, esto representa tanto una oportunidad como una urgencia. La compañía controla importantes franquicias de productividad, como Word, Outlook y Teams, opera el motor de búsqueda Bing y compite con Amazon y Google en computación en la nube. Si los modelos de OpenAI se convierten en una nueva capa de aplicación en esos mercados, el acceso preferencial podría otorgarle a Microsoft una ventaja significativa. Semafor informó que Microsoft estaba considerando un acuerdo para recibir una gran parte de las ganancias de OpenAI hasta recuperar su inversión, seguido de una distribución de propiedad diferente. La estructura reportada aún está sujeta a cambios.
La economía es inusualmente exigente
Los modelos de lenguaje complejos requieren una gran capacidad de procesamiento para su entrenamiento y funcionamiento. A diferencia del software tradicional, donde el coste marginal de atender a otro usuario puede ser extremadamente bajo, los sistemas generativos consumen una capacidad de procesamiento considerable cada vez que responden. Esto convierte a la infraestructura en la nube en una parte fundamental del modelo de negocio.
de OpenAI con Azure en 2016 ya destacaba la importancia del acceso a miles de máquinas para escalar experimentos. A medida que los modelos han evolucionado, también lo ha hecho esa dependencia. Por lo tanto, una importante inversión de Microsoft puede funcionar en parte como financiación para OpenAI y en parte como demanda de los servicios en la nube de Microsoft, creando un círculo virtuoso estratégico en el que el capital, la computación y el desarrollo de modelos se refuerzan mutuamente.
Sin embargo, la viabilidad económica sigue siendo incierta. ChatGPT es una versión preliminar para investigación, no un negocio de suscripción consolidado, y OpenAI no ha demostrado que su uso masivo genere márgenes suficientes para justificar una valoración de 29.000 millones de dólares. El valor potencial reside en futuros productos, servicios empresariales y acuerdos de licencia que aún están en desarrollo.
Se ha informado de una inversión, pero aún no se ha cerrado el trato
La principal limitación fáctica de esta semana es que Microsoft no ha anunciado una nueva inversión de 10.000 millones de dólares. La cifra proviene de fuentes cercanas a las negociaciones, y Semafor informó explícitamente que los términos podrían cambiar o que el acuerdo podría fracasar. Esta distinción es crucial en un mercado tecnológico donde las valoraciones y las condiciones de financiación han variado drásticamente durante el último año.
Lo que ya está establecido es la profundidad de la relación subyacente. Microsoft invirtió mil millones de dólares en 2019, creó una infraestructura especializada de Azure con OpenAI, obtuvo la licencia de GPT-3 y desarrolló un servicio en la nube basado en modelos de OpenAI. ChatGPT ha ofrecido ahora una demostración para el consumidor de los resultados que estas inversiones pueden generar.
Si la financiación anunciada se concreta en la escala que se está discutiendo, Microsoft estará realizando una de las mayores apuestas corporativas hasta la fecha en IA generativa. De no ser así, la competencia estratégica continuará de todos modos. OpenAI necesita recursos informáticos extraordinarios, Microsoft busca capacidades diferenciadas en la nube y el software, y ChatGPT ha logrado que los modelos de lenguaje complejos pasen de ser un campo especializado a formar parte del debate tecnológico generalizado. Las propias conversaciones demuestran que el centro de la competencia está cambiando.
